FP 分散投資でも失敗しやすいポイント― 「分ければ安心」ではない理由 ―
分散投資は、リスクを抑えるための基本的な考え方として広く知られています。株式・債券・金、あるいは米国株と全世界株を組み合わせることで、値動きのブレを和らげる効果が期待されます。しかし実際には、「分散しているつもりでも、うまくいっていない」ケ...
お金
FP FP 個人投資家の投資行動はなぜ変わったのか― 米国株一極集中から分散投資へ ―
ここ数年、日本の個人投資家の投資行動には大きな変化が見られます。かつては米国株、特にS&P500に連動する投資信託が圧倒的な人気を集めていましたが、足元ではその流れに変調が生じています。代わって注目されているのが、全世界株式や金（ゴールド）...
FP 自民党圧勝後、日本の金融市場はどう動くのか――株・為替・金利を同時に読み解く
衆院選での自民党圧勝を受け、金融市場は即座に反応しました。日経平均株価は最高値を更新し、「6万円」が現実的な目標として語られ始めています。一方で、為替は円安方向、長期金利には上昇圧力が残るという、やや複雑な動きも見られます。本稿では、今回の...
FP 日銀ETF売却はなぜ「100年計画」になったのか― 異次元緩和の後始末と日本経済に残る影 ―
日本銀行が長年にわたり買い入れてきたETF（上場投資信託）の売却が、静かに始まりました。その総額は時価ベースで約95兆円。売却完了までに要する期間は、実に100年以上と試算されています。金融緩和の出口戦略として、これほど長期にわたる「後始末...
FP 株高・円安はどこまで続くのか――衆院選後の市場が織り込むもの、警戒すべき点
衆院選後の金融市場では、株高と円安が同時に進行するとの見方が強まっています。背景には、政権基盤が強化されたことで、首相の経済・財政政策が実行に移されやすくなるとの期待があります。もっとも、市場の期待がそのまま持続的な株高につながるとは限りま...
FP DC年金を途中で見直す考え方 老後資金設計を現実に合わせて調整する視点
確定拠出年金（DC）を年金形式で受け取り始めると、「一度決めたら最後までそのまま」という印象を持たれがちです。しかし、老後生活は想定どおりに進むとは限りません。支出や収入、健康状態、家族状況は年齢とともに変化していきます。そのため、DC年金...
FP 65歳受給開始＋DC年金の使い方 公的年金を土台にした老後資金の組み立て方
公的年金を65歳から受給開始し、確定拠出年金（DC）を年金形式で受け取る――。この組み合わせは、老後資金設計の中でも安定性を重視した現実的な選択です。年金繰下げのように大きな判断を伴わず、公的年金という確実な収入を早めに確保しつつ、DCをど...
FP 65歳受給開始を選んだ場合の資金設計 「標準的な選択」を安心につなげる考え方
公的年金の受給開始時期として、65歳を選ぶ人は今も多数派です。年金繰下げが注目される一方で、65歳受給開始は「保守的」「もったいない」と受け止められることもありますが、決して消極的な選択ではありません。65歳から年金を受け取ることで得られる...
FP 年金繰下げが向いている人の条件整理 制度を「使いこなせる人」の共通点
公的年金の繰下げ受給は、将来の年金額を増やせる制度として注目されています。一方で、繰下げがすべての人にとって最適な選択とは限らないことも、これまで整理してきたとおりです。では逆に、年金繰下げが向いている人には、どのような共通点があるのでしょ...
FP 年金繰下げを選ばない方がよいケース整理 「増える」だけで判断しないためのチェックポイント
公的年金の繰下げ受給は、将来受け取る年金額が増える制度として注目されています。その一方で、「繰下げ＝得」「できるだけ遅らせた方がよい」といったイメージが先行し、個々の状況を十分に考えないまま選択してしまうケースも見受けられます。年金繰下げは...