中小企業のキャッシュマネジメント実践ガイド⑥利益よりキャッシュ ― 税金・投資・借入を見通す“資金三面経営”

中小企業の相談で最も多い悩みのひとつが、
「黒字なのにお金が足りない」という現象です。

原因は、利益・キャッシュ・税金をバラバラに見ていること。
決算書の「利益」は会計上の数字であり、
実際に動く現金（キャッシュ）とは必ずしも一致しません。

つまり――
損益の経営（利益）だけでは会社は守れず、
キャッシュの経営（資金繰り）だけでは成長できない。
この両方をつなぐのが、「資金三面経営」の考え方です。

資金三面経営とは、
会社の数字を 「損益・資金・税務」 の3つの視点で同時に管理する経営手法です。

3つの視点を「同じ表」で見える化することで、
“利益が出てもキャッシュが減らない”経営を実現できます。

まず押さえておきたいのは、
「利益」と「キャッシュ」は一致しないということ。

たとえば：

つまり、利益＝現金ではない。
この構造を理解しないと、
「利益が出ているのに資金が減っている」理由が見えません。

さらに、忘れがちなのが税金の支払いタイミングです。

黒字を出すと法人税・消費税・社会保険料が増え、
翌期に一気に資金流出が発生します。

そのためには：

税金は「利益の結果」ではなく、「キャッシュの計画」に組み込む。
これが資金三面経営の基本です。

このように損益と資金を橋渡しすることで、
「利益が出てもお金が足りない」状態を予測・回避できます。

これにより、「利益・キャッシュ・税金」をワンセットで考える経営が可能になります。

資金三面経営を取り入れると、
経営が「感覚」から「設計」へ変わります。

経営は利益を競うものではなく、キャッシュを循環させる仕組みづくりです。
利益は“結果”、キャッシュは“現実”。
そして税金は“その間をつなぐルール”です。

この3つを同時に見通す「資金三面経営」を実践することで、
中小企業は不況にも強く、投資にも前向きな「持続成長型企業」へと進化します。

📘 出典・参考
中小企業庁『キャッシュフロー経営ハンドブック』
日本政策金融公庫『資金管理と納税計画の基礎知識』
2025年10月22日日本経済新聞「企業現預金100兆円にメス」

という事で、今回は以上とさせていただきます。

次回以降も、よろしくお願いします。